El Ministerio de Economía, a través de una resolución firmada por el secretario de Estado de Economía, Fernando Jiménez Latorre, (por delegación del ministro, Luis de Guindos) ha impuesto una multa de 500.000 euros a Jaime Botín, presidente de Bankinter hasta el año 2002; de 200.000 euros a XYZ Heritage Foundation, con sede en Panamá y con éste como único beneficiario; de 150.000 euros a ABC Heritage Foundation, que tiene como beneficiarios a los seis hijos de Emilio Botín, hermano de Jaime y presidente del Banco Santander; y de 50.000 euros a DEF Heritage Foundation. En total, 800.000 euros por una falta “muy grave”, según la propuesta de la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV), por haber ocultado participaciones en Bankinter: 7,85% en el caso de XYZ Heritage Foundation, y 6% en las otras dos fundaciones panameñas. Jaime Botín había declarado una participación en Bankinter del 16%, por lo que se ha ocultado otras que suman el 14,85%.

La CNMV abrió el expediente sobre este caso en 2010, según publica Expansión. Entonces el supervisor de los mercados estaba presidido por Julio Segura, que nombró a dos instructores. La investigación quedó en suspenso cuando se abrió un procedimiento penal por posible delito fiscal contra Jaime y Emilio Botín y sus hijos. Este procedimiento penal se cerró cuando la Audiencia Nacional falló que la regularización fiscal que habían hecho todos los implicados (el ex presidente de Bankinter, el presidente del Banco Santander y los hijos de éste) se ajustaba a la legalidad.

En julio de 2012 se reinició el expediente en la CNMV, que ya estaba presidido por Elvira Rodríguez. El 12 de abril, los dos instructores elevaron al consejo de la CNMV, formado por Elvira Rodríguez; Lourdes Centeno (vicepresidenta); Fernando Restoy, por ser subgobernador del Banco de España; Íñigo Fernández de Mesa, al ser secretario general del Tesoro; Luis Pedroche, Ana Isabel Fernández y Oriol Amat, y el secretario del consejo, Fabio Pascua, su propuesta de sanción por falta muy grave a las tres fundaciones, con distinto grado de gravedad. Esa propuesta no contemplaba sanciones para Jaime Botín, al considerar que la falta era instantánea y, por lo tanto, que había prescrito. El informe de los instructores fue avalado en su momento por un dictamen de legalidad elaborado por el servicio jurídico de la CNMV.

Pero el consejo de la CNMV, a instancias de Elvira Rodríguez, pide un informe adicional al director general de su servicio jurídico y secretario de éste, Fabio Pascua. Y, apoyándose en este dictamen, decide el 16 de julio no aceptar la propuesta de sanción de los instructores. Algo que no había sucedido hasta ahora en la historia del supervisor. La autora del primer dictamen, Cristina Vidal, responsable del Servicio de lo contencioso y régimen sancionador de la CNMV, presentó su dimisión en septiembre.

Instantánea o permanente

El punto central de discrepancia reside en si la infracción cometida por Jaime Botín es permanente o instantánea, ya que la participación ocultada no varió durante el tiempo en que estuvo sin hacerse pública.

Además, la resolución de Economía no tuvo en cuenta las alegaciones de las defensas en el sentido de que aunque las fundaciones tienen unos beneficiarios determinados, Jaime Botín en un caso y los hijos de Emilio Botín en los otros dos, ninguno de ellos podía disponer ni de las acciones ni de los dividendos, ya que tenían unos gestores independientes y los derechos políticos de las acciones los ejercieron los bancos custodios de éstas.

Contra la resolución de Economía cabe un recurso de reposición ante el ministro, Luis de Guindos, por ser él quien decide la sanción al ser falta muy grave (aunque la haya firmado por delegación su secretario de Estado), en el plazo máximo de un mes.

Y un recurso contencioso ante la Audiencia Nacional, para el que hay dos meses. Las sanciones no serán firmes hasta que no se pronuncie ésta. Expertos en estas cuestiones ven muy probable que la Audiencia Nacional termine anulando la multa a Jaime Botín por considerar que la infracción es no permanente y, por tanto, ha prescrito.