Ibercaja ha obtenido en el primer semestre del año un beneficio neto de 323 millones de euros, una vez superado el proceso de saneamiento de activos realizado el pasado año por la adquisición de Caja3 y por las modificaciones normativas.

La entidad destaca la evolución de los recursos de clientes, especialmente de los productos de desintermediación, que alcanzan un crecimiento del 6,26%, y el aumento del número de operaciones de crédito, que crecen un 15%.

Clientes minoristas

 Los recursos de clientes de la red minorista, 47.853 millones, suman 1.267 millones más que en diciembre de 2013, registrando así un crecimiento del 2,72%, con un buen comportamiento de los depósitos a plazo. La variación supone un aumento de 2 p.b. en cuota de mercado. En tasa interanual y a perímetro homogéneo, es decir teniendo en cuenta la actividad de Ibercaja y Caja3 en los últimos doce meses, el avance de los recursos minoristas, es superior al 5%.

El patrimonio administrado en fondos de inversión por Ibercaja Gestión supera por primera vez desde su creación los 6.000 millones de euros y que las aportaciones de clientes en la primera mitad del año, casi 550 millones, marcan también un récord histórico.

Formalizaciones de crédito

Según señala la empresa, en los últimos meses comienzan a aparecer signos de recuperación de la demanda de crédito. Las formalizaciones en el último trimestre suben más de un 30% en comparación con el anterior, de forma que la nueva producción en el semestre llega a 1.386 millones de euros. Casi el 60% de esta cantidad se ha destinado a actividades productivas, segmento en el que el número de operaciones se incrementa más de un 15% en relación a igual periodo del año anterior.

Con el objetivo de ampliar el apoyo a la financiación de las pymes, Ibercaja mantiene acuerdos de colaboración con el Gobierno de Aragón, la Comunidad de Madrid y la Agencia de Desarrollo Económico de Gobierno de La Rioja para la comercialización de fondos del Banco Europeo de Inversiones. También, en Extremadura, con cuyo Ejecutivo ha lanzado una línea de financiación para apoyar la actividad exportadora de las empresas.

Liquidez, reducción de activos dudosos y sólida solvencia

Ibercaja mantiene una holgada posición de liquidez que cubre ampliamente los vencimientos de emisiones mayoristas de los próximos ejercicios. La disponibilidad de activos líquidos supera los 12.740 millones de euros, el 20,06% del balance consolidado. En el semestre se ha incrementado en 2.079 millones de euros.

La ratio crédito sobre financiación minorista (loan to deposits), 96,23% experimenta una reducción de 3,72 puntos porcentuales.

En cuanto a la calidad crediticia, el ritmo de las entradas en mora disminuye sensiblemente y los activos dudosos reducen su saldo por segundo trimestre consecutivo, con una caída de 37 millones en lo que llevamos de año. La ratio de mora de Ibercaja es del 10,65%, situándose muy por debajo de la media del sector (13,52% en mayo). Sin tener en cuenta actividad inmobiliaria y construcción, la morosidad baja al 6,43% y la tasa de dudosidad del crédito a particulares para adquisición de vivienda, la exposición de mayor peso en la cartera, es del 3,68%, una de las más bajas del sistema financiero español. La cobertura de los riesgos dudosos es del 56% y la de los inmuebles adjudicados llega al 50%.

La intensa actividad comercial se ha traducido en la venta durante los seis primeros meses de 2014 de un total de 1.900 inmuebles propiedad del Grupo y/o de promotores. El incremento sobre el mismo periodo del año anterior es del 44%.

Los recursos propios computables del Grupo se elevan a 2.939 millones de €, lo que representa un coeficiente de solvencia del 11,37%. El Common equity tier1, o capital de mayor calidad,  es el 10,68% de los activos ponderados por riesgo.

Ingresos recurrentes y control de costes

El margen de intereses generado en la primera mitad del año suma 350 millones de euros, situándose un 49,12% por encima del mismo periodo de 2013. Esta progresión es fruto de la incorporación de la actividad de Caja3 y de la buena evolución de los costes financieros que mitiga el efecto de unos tipos de interés muy reducidos. El margen de intereses sobre balance medio mejora en 4 p.b. en relación al primer semestre del pasado año.

Las comisiones netas totalizaron 156 millones de euros, 47 millones más que en junio de 2013. A perímetro homogéneo, el avance es del 6,82%.

Los resultados de operaciones financieras se elevan a 424 millones de euros. La gestión activa de la cartera ha permitido aprovechar en este ejercicio las oportunidades del mercado, materializando en el segundo trimestre plusvalías latentes principalmente en activos de renta fija.

La evolución del margen de intereses y los buenos resultados por comisiones y operaciones financieras hacen que el margen bruto, 914 millones de euros, duplique el logrado en 2013. A perímetro constante sería un 38,71% mayor que el del ejercicio anterior.

Los gastos de explotación, en términos comparables, ceden un 1,17% e incluyen el impacto de la adecuación de la plantilla a través del Expediente de Regulación de Empleo puesto en marcha por la Entidad. Podrán acogerse voluntariamente hasta 375 empleados, concepto no recurrente con un coste de 32,5 millones de euros. Aislando este efecto, el descenso de los gastos de explotación hubiera sido significativamente mayor, poniendo de manifiesto el esfuerzo que se está realizando para la optimización de costes y la captura de sinergias en el marco de la integración de Caja3.

Tras la singularidad del ejercicio 2013, en el que Ibercaja realizó importantes provisiones, tanto de riesgo de crédito como de participadas, reforzando muy significativamente las coberturas, las necesidades de dotaciones se sitúan en términos muy inferiores a las del pasado año. Por otra parte, desde el inicio del año se viene produciendo un descenso sostenido de los saldos morosos. Como consecuencia, el conjunto de saneamientos y provisiones se reduce hasta 104 millones de euros en el primer semestre.

El beneficio antes de impuestos se eleva a 460 millones. Una vez deducido el impuesto de sociedades y la parte correspondiente a minoritarios, el resultado atribuido al Grupo es de 323 millones de euros.

Integración de Caja3

La ejecución del Plan de Integración en el plano comercial, organizativo y tecnológico se desarrolla con rapidez, especialmente en algunos aspectos clave para el negocio como la consolidación de una cultura homogénea y el traslado a toda la organización del modelo de gestión y forma de hacer que caracteriza a Ibercaja. En este sentido, cabe mencionar el Proyecto de Gestión del Cambio, que abarca diversas fases y persigue reforzar la formación de los empleados de Caja3 para facilitar su labor y garantizar su adaptación a la operatoria de Ibercaja. Gradualmente, las oficinas de Caja3 están incorporando la estrategia comercial de Ibercaja, sus productos, campañas y herramientas.

Con el objetivo de apoyar la histórica vinculación en Castilla y León y Extremadura de las marcas de origen, Caja Círculo y Caja Badajoz, se han puesto en marcha diversas líneas de trabajo que contribuyan al desarrollo de sus territorios. Así, se han impulsado nuevos convenios y patrocinios y mostrado a los clientes la especialización en gestión de activos del Grupo Financiero de Ibercaja.