El BBVA ha cerrado en menos de 2 horas una emisión de 1.500 millones de euros en deuda senior no garantizada ‘preferred’ (no tiene capacidad de absorción de pérdidas), a 5 años con cupón flotante.

La emisión ha recibido una demanda equivalente a más del doble del importe, al alcanzar los 3.250 millones.

Esto ha permitido abaratar el coste de la financiación de los iniciales 75 puntos básicos adicionales al Euribor a 3 meses a los 60 puntos básicos, que se traducen en un cupón del 0,27%.

En la emisión han participado unos 260 inversores. El 42% pertenecen a España y Portugal. Los inversores de Alemania y Austria se han hecho con el 18%, los de Francia con el 13%, los de Italia con el 10%, los de Benelux con el 6%, los de Reino Unido e Irlanda con el 6%.

Las gestoras han representado el 65%, los bancos el 20%, y los seguros y fondos de pensiones, el 14%.

Operadores del mercado subrayan el acierto del BBVA de realizar esta emisión justo después de que S&P mejorara la perspectiva de la deuda soberana española.

En lo que va de año, el BBVA ha captado 3.500 millones de euros en tres emisiones: 1.000 millones en enero, otros tantos en febrero, y en abril, 1.500 millones.