José María Roldán, presidente de la AE; en el curso de la Apie. (Fotografía de Manuel Casamayón/Apie).

El presidente de la Asociación Española de Banca (AEB), José María Roldán, asegura en su intervención en el curso de la Apie que el desplazamiento de actividad bancaria a una parte del sistema financiero menos conocida y peor regulada y supervisada, lo que se conoce como banca ‘en la sombra’, puede estar aumentando los riesgos para la estabilidad financiera, e «incluso la probabilidad de que exista otra crisis sistémica debido a la existencia de pseudobancos».

Este desplazamiento de negocios hacia la banca en la sombra se ve facilitado por el desequilibrio competitivo entre entidades presentes en el «nuevo mundo financiero», en el que los bancos deben compartir sus datos con los nuevos operadores de pago pero las bigtech no están obligadas a hacer lo mismo. Ese desequilibrio tiene un impacto en la estabilidad del sistema financiero global.

La reforma regulatoria derivada de la crisis financiera internacional de 2007 ha multiplicado por tres los requerimientos de capital de los bancos y hasta por diez en determinadas carteras. «Por tanto, el incentivo al arbitraje regulatorio se ha incrementado por tres. Si añadimos el coste de una supervisión muy estricta, sin duda resulta muy atractivo escabullirse de los rigores regulatorios», argumenta el presidente de la AEB.

Roldán avisa que existen instituciones financieras que no están sometidas a la misma regulación y supervisión que los bancos, por lo que reclama una reflexión sobre la arquitectura de la regulación del sistema. «De poco sirven regulaciones rigurosas y prolijas del sector bancario si la actividad la llevan a cabo operadores sometidos a una menor exigencia regulatoria o una supervisión lejana o, directamente, inexistente», advierte.

Pensar a escala europea

«Las autoridades europeas tienen que hacer una reflexión sobre por qué no se están produciendo fusiones transfronterizas», señala el presidente de la AEB. Las fusionesson «una buena manera, aunque no la única», de que las entidades ganen eficiencia y rentabilidad en un entorno muy competitivo.

«Me gustaría poner el acento en que quizá ahora es el momento de pensar en la escala europea, más que en la escala nacional», añade, al tiempo que reconoce que esas operaciones entre entidades de distintos países no se producen porque las sinergias no son relevantes, precisamente por la inexistencia de una verdadera Unión bancaria y porque sigue habiendo unos costes regulatorios ligados a elementos nacionales.

Por otra parte, el presidente de la AEB, que antes fue director general de Regulación en el Banco de España, reconoce sentirse «tremendamente incómodo» cuando Competencia hace pública la apertura de expedientes sancionadores, como el abierto contra Sabadell, Santander y CaixaBank/Bankia por supuestas malas prácticas por la gestión de los créditos ICO.

Roldán destaca que se han realizado más de un millón de operaciones con aval público, en circunstancias extraordinarias y en muy pocos meses, reconoce que «hubo casos puntuales en los momentos iniciales», pero asegura que los bancos socios de la AEB (Santander y Sabadell) «han actuado bien y que así se demostrará», ha sostenido.

El presidente de la AEB argumenta que, al hacerse pública la apertura del expediente sancionador y con independencia del resultado de la investigación, se produce un daño reputacional que es «irrecuperable». «Le estás haciendo un daño al administrado que no vas a poder resarcir pase lo que pase», insiste.